Les conséquences de l’esma pour les brokers

Information postée par burzum

Le broker cfd à risque limité à risque limité a noté que 12% de ses clients seraient probablement en mesure d'être reclassés en tant que clients professionnels éligibles. De manière significative, ces 12% de traders sont responsables de 75% des revenus de (broker non recommandé...).

Plus 5oo a déclaré que l'offre pour les clients professionnels le place dans une position favorable pour maintenir les revenus de ses clients suite à la mise en œuvre des nouvelles règles de l'ESMA. Plus 5oo n'est pas la seule firme à avoir un petit segment de sa clientèle qui lui fournit l'essentiel de son chiffre d'affaires. D'autres brokers ont une proportion similaire de traders qui génèrent l'écrasante majorité de leurs revenus.

"L'industrie a une sorte de règle 90/10", a déclaré Graeme Watkins, PDG de Valutraders , "10% des clients génèrent 90% des revenus. Je dirais que presque tous les courtiers, génèrent la plupart de leurs revenus de la partie supérieure de leur entreprise."

OctaFX et InterTrader, bien qu'ils n'aient pas révélé leurs propres chiffres, ont tous deux déclaré que les courtiers pouvaient s'attendre à ce que 20% des clients génèrent 80% des revenus.

Dans une annonce récente, ig Group a également noté que 3800 clients, qui sont classés comme professionnels, ont contribué à 35 % des revenus au trimestre précédent. Le broker a ajouté qu'il passe maintenant en revue 15 000 demandes de clients qui souhaitent être reclassés en tant que professionnels.


Pour info ig c’est 140000 clients

Tout cela est dû au fait que les prochains mois seront cruciaux pour la survie à long terme des brokers. L'augmentation des coûts d'acquisition des clients n'est qu'une partie de l'équation, l'impact de la réduction de l'Effet de levier disponible pour les traders particuliers doit encore être évalué. Le cycle de vie des traders est sur le point de changer radicalement.

Modifications du cycle de vie des clients

La durée de vie moyenne d'un client particulier est proche de six mois. Cela a poussé certains à négliger l'impact à long terme sur le modèle économique, ce qui a finalement attiré l'attention des autorités de réglementation. Ne nous leurrons pas, la principale raison pour laquelle nous avons ce mandat de divulgation dans l'industrie est que les régulateurs se sont inquiétés.

Notez que les chiffres que les brokers doivent déclarer sont basés sur la performance de leurs clients actifs au cours des 12 derniers mois. Mais ces chiffres se détériorent avec le temps, la probabilité statistique qu'un client soit rentable pendant plusieurs années se rapproche de zéro chaque année.

Les brokers conviennent universellement que la réduction de l'Effet de levier à 30:1 va augmenter la durée de vie des traders. Il est beaucoup plus facile de perdre rapidement un dépôt avec un levier financier de 500:1, d'où les changements que l’ESMA a jugés prudent d'adopter. Dans ce nouveau contexte, les brokers vont devoir revoir leurs stratégies pour augmenter leurs revenus par client au fil du temps.

Éducation, technologie et exécution

L'éducation est probablement l'aspect le plus important pour gagner un client précieux. Sur de longues périodes, les traders rentables actifs génèrent une source de revenus beaucoup plus durable pour les brokers. Les brokers qui ont opéré selon un modèle s'il te plait réel le savent et elles ont engagé des ressources importantes pour aider leurs clients à ne pas tomber dans une série de pertes.

Les brokers qui souhaitent améliorer les statistiques de rentabilité des clients sur leurs campagnes publicitaires vont devoir adopter une stratégie cohérente et diligente. Les broker ont plusieurs manières d’aborder cette question et une combinaison de stratégies pourrait être la manière la plus prudente de battre la nouvelle réglementation. L'objectif des brokers est désormais de conserver les clients à long terme pour générer un maximummum de revenus à partir des spreads et des commissions

Analyse rapide (burzum)

Le broker préfère des perdants car ça va dans sa poche : mais pas rentable a terme pour lui et obligé à beaucoup de turnover

Sur les gains des brokers : ce sont aprioris les seuls traders gagnants qui font 70-80% de leur gains

Analyse rapide (benoist)

Sur de longues périodes, les traders rentables actifs génèrent une source de revenus beaucoup plus durable pour les brokers.

On passe de la logique de quantité à celle de qualité

Oui idées recues

Est ce que cela veut dire qu'il y ait des chances que les spreads et commissions augmentent au fil du temps, ou cela devrait rester tel quel, ce que je veut dire c'est quel est l'avenir pour ces broker sans les perdants ?

Quoi qu'il en soit koceila, prépare toi au mieux à tous les aspects du traders. A partir de là rien ne te créera de problème.

Autre conséquence: la filiale suisse de ig est complètement débordée face à un nombre très important de nouvelles ouvertures de compte.
Avant 42 ouvertures par semaine
Maintenant...10 fois plus.

L'un de mes documents administratifs n'a pas été traité correctement. On a réglé ça au téléphone. Mon interlocuteur s'est excusé pour le délai de traitement car débordé depuis l'esma. Ils vont sûrement recruter pour faire face à la hausse des demandes d'ouverture de compte.

Florian30> Effectivement "être paré à toutes éventualités".. ma questions est: est-ce que Esma và affecté (+ que sa ou non) les broker compte tenu du fait que les petits capitaux ne peuvent plus vivre du trading ?..

Chouini> c'est bizarre logiquement on tendrai au scénario inverse (avec la prise en compte de la nouvelle norme)

A priori pas trop Kocieila car les traders gagnants représentent 80% des revenus des brokers et ce sont généralement les gens les plus expérimentés et donc capitalisés.

20% des traders gagnants = 80% des revenus des brokers
80% des traders perdants = 20% des revenus des brokers

Bref tous les nouveaux sans le sous ne sont pas très intéressants et pas très rentables pour le broker (ils coûtent cher en bande passante pour ne pas trader. Ils mobilisent le service client pour des questions basiques etc. Bref moins de petits pas formés = économies pour le broker à long terme.

Un gros traders capitalisés qui n’appellent jamais le service client représente 200 à 1000 petits clients. Ça en fait des économies.

Benoist > Effectivement, vu sous cette angle sa parait logique, espérons que rien ne change alors..

- > effectivement j'ai peut être une info que tu n'a pas et pourtant pleine de bons sens.. Si certains trader arrivait a générer ne serait ce que 5% par mois avec un cap de 10k (en complémentarité avec leurs rent ou situation financière quelconque, buisness, immo etc.) alors effectivement on peut parler de vivre du trading apres tout est relatif (en parlant de relativisme fais ton calcul 5% de 100k.. c'est une paye de ministre alors oui pour ma part c'est viable et non petit capital c'est avant tout situation financière + objectif trading quels qu'il soient.

Ps: je voulais essentiellement dire (comment broker va faire si petit capital ne peut plus espérer vivre du trading sans copain levier)