Définition d'une option asiatique

Qu'est ce qu'une option asiatique ?

Une option asiatique fonctionne comme une option classique. En effet le trader a le droit d'acheter ou de vendre à une prix que l'on nomme Strike. Mais la spécificité de l'option asiatique vient du fait que l'investisseur a également le droit d'acheter ou de vendre à un prix alternatif, égal à la moyenne arithmétique du cours du sous-jacent sur la totalité de la durée du contrat.

Exemple d'un call asiatique sur CAC40

Données:

• Date d'émission: 10/01/2010
• Cours du sous-jacent à l'émission: 3900
• Maturité: 10/01/2011
• Strike: 4100 points
• Nominal: 100€

Lorsque l'option arrive à maturité, on doit calculer la moyenne arithmétique du CAC40 sur 1 an.

• Imaginons que cette moyenne soit égale à 4150 points, le trader reçoit (4150-4100)*100 soit 5000 €.

• Imaginons que cette moyenne soit égale à 4050 points, le trader ne reçoit rien.

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